比特币场外交易有风险

上周三（11 月 29 日）比特币大宗场外交易，比特币在全球多个交易平台突破 10,000 美元的重要关口，飙升至 11,395 美元的历史新高。随后大幅下跌，跌幅接近20%。11 月 30 日，在下跌之后，比特币重拾上涨势头，从过山车行情中重回 10,000 美元大关。

如今，推高比特币价格的因素有很多，比如芝加哥商品交易所宣布将推出比特币期货交易、纳斯达克交易所计划推出基于比特币的期货合约、比特币硬分叉项目暂停等。还有很多。全国互联网金融安全技术专家委员会最新发布的报告显示，10月以来比特币大宗场外交易，比特币场外交易持续活跃，场外交易平台加速发展。截至11月25日，支持比特币兑人民币的C2C场外交易平台已达21家。

场外交易活跃的最直接原因是场内交易的停止。9月初，央行等七部委发文，明确停止各类代币融资。此后，国内几大比特币交易平台相继宣布将逐步停止所有数字货币交易业务。在严格监管的情况下，不少比特币投资者将目光投向了OTC交易平台。

目前，比特币场外交易主要有三种模式。一是C2C场外交易。此类平台提供信息发布场所，交易双方根据需要发布买卖币的广告，类似于“淘宝”。二是钱包APP+场外交易模式，将场外交易功能集成到比特币钱包APP中进行线下交易。三是场内+OTC的商业模式，即同时经营场内货币和货币兑换以及比特币兑人民币的OTC兑换。

值得注意的是，通过打通C2C场外交易与货币兑换资金账户之间的虚拟转账通道，一些平台在一定程度上实现了人民币与比特币的变相兑换。同时，为了让资金顺利“出海”，部分平台还可能涉嫌伪造资金名称，存在违规甚至违法的风险。尽管目前大多数比特币场外交易网站服务器位于海外，但潜在的监管压力不容小觑。

对于投资者来说，最大的风险还是来自交易本身。比特币场外交易不涉及第三方。一旦一方违约，对方的权益就难以保障，事后的取证举证更是难上加难。场外交易还面临资金安全、虚拟货币安全等问题。除了部分国家通过发牌将虚拟货币交易纳入监管框架外，大部分国家和地区对虚拟货币交易没有监管背书，也没有推出资金托管、虚拟货币托管等防范措施，这一点也有所增加。投资。用户面临欺诈风险的概率。此外，由于去中心化程度低，比特币价格很容易受到大玩家行为的影响，很容易被操纵。在多重风险并存的情况下，投资者应谨慎对待比特币场外交易。